【港险】友邦——全球最大的人寿保险公司关于它的一切！

  友邦保险于1919年上海成立，1931年开始经营香港的业务，屹立亚太区逾100年，覆盖亚太区18个市场。总资产值达3260亿美元，股票代码1299，是香港恒生指数第二大成份股。截至2023年7月，百万圆桌(MDRT)会员人数在全球、香港及澳门同时称冠。

  2010年10月29日，AIA在香港主板上市，代号1299。友邦上市时曾创造了三个记录：全球保险业有史以来规模最大的IPO，全球有史以来第三大规模的IPO、香港历史上最大规模的IPO。目前友邦是恒生指数第三大成份股，可见友邦对恒生指数的影响力。

  截止目前，友邦资产规模高达2760亿美元，是全港保单最多的保险公司，港澳客户超过350万，每3个拥有个人医疗保险的香港人，就有一个是友邦的客户。

  2022年《财富》世界500强友邦保险位列288位。友邦香港及澳门亦一直竭力当当领导角色，推动本地以及整个亚洲的经济及社会持续健康发展，目前友邦为香港拥有最多保单的保险公司，港澳客户超过340万，香港及澳门MDRT会员人数排名第一。

  至于市值，截至2023年11月30日， 友邦保险市值高达990亿美元，在香港保险业以人寿保险为主体业务的跨国保险公司中排名第一，实力非凡。专注亚洲，全球第一，就问你放心不放心！

  友邦保险的亚太资本、美国资本、欧洲资本各占1/3，排名前十的大股东一个比一个厉害，均为全球顶级资产管理或投资集团。

  成立于1876年，总部在英国，史坦普尔公司评选安本集团为最佳英国投资管理集团第二名，是近来扩展最迅速的跨国投资集团之一。

  资本集团是美国三大基金管理公司之一和全球最大的独立投资研究组织之一。成立至今80年的时间，管理资产超过1万亿美元，是全球最大的新兴市场投资者之一和主要发达国家最受推崇的投资管理公司

  黑石集团，总部在美国纽约，是一家全球领先的另类资产管理和提供金融咨询服务的机构，是全世界最大的独立另类资产管理机构之一，美国顶级规模的上市投资管理公司。

  贝莱德集团，是一家全球领先的另类资产管理和提供金融咨询服务的机构，是全世界最大的独立另类资产管理机构之一，美国顶级规模的上市投资管理公司。

  先锋领航集团于1974年创立，是世界上第二大基金管理公司。现在全世界管理着3700多亿美元的资产，为1000多万投资者提供服务。

  纽约银行梅隆公司的管理资产超过一万亿美元，为全球第五大资产保管集团，托管理及管理的总资产达4万亿美元，跻身全球最大的资产管理商行列，并以其18万亿多美元的代管和托管资产成为全世界领先的资产服务商。

  摩根大通集团，至2020年9月30日总资产为32,460亿美元，摩根大通的资产规模超越美国银行成为美国最大的金融服务机构。摩根大通的业务遍及50多个国家，包括投资银行、证券交易及服务、投资管理、商业金融服务、私人银行服务等。

  富达投资集团，目前全球最大的专业基金公司。目前为全球1200多万位投资者管理的资产高达1万亿美元，占美国共同基金总额的1/8，受投资者和基金市场的关注。

  截至2023年上半年，友邦投资资产总额2,235亿美元，近8成投资于固收类资产，2成投资于权益类资产和不动产等。

  投资固收类资产总额1,689亿美元，占比76%，包括政府及政府机构债券、公司债券、结构性证券、贷款和存款。大部分投资期限在10年以上，10年以上占比72%、5-10年占比10%、1-5年占比13%，≤1年占比5%，反映出保险资金投资期限长、注重长期回报的特征。

  投资政府债券712亿美元、政府机构债券144亿美元，合计856亿美元。政府债券主要分布于亚太地区，投资中国内地占比38%、泰国18%、韩国8%、新加坡8%、菲律宾和马来西亚各3%，美债占比为12%；政府机构债券，平均为A+评级。

  投资公司债券768亿美元，平均信用评级为A-，主要投资于A和BBB评级债券，占比88%。

  公司债券均衡分布在各个行业，包括金融、能源、通讯、工业、材料、消费、卫生保健。

  总结友邦的投资布局，具有稳健均衡和长期投资的特征。友邦投资总额的近8成是固定收益类资产，其中政府及政府机构债券超过50%，公司债券占比40%，风格稳健；固收类资产中，期限10年的占比为72%，追求长期更高的投资收益率。

  以盈御多元货币计划3这款产品为例，投资组合为25%-100%配置债券及其它固收类，0-75%配置增长型资产。

  保险公司的投资策略是为了达至长远投资目标，并减少投资回报波动，亦致力控制并分散风险，维持适当的资产流动性，并按负债状况管理资产。现时就此产品的长期投资策略是按照以下的分配比例进行投资：

  其中债券及固定收入工具最重要的包含国家债券及企业债券，并大多数投资于美国、加拿大、英国及亚太地区市场。增长型资产可包括上市股票、股票互惠基金、房地产、房地产基金、私募股权基金及私募信贷基金，并主要投资于美国、亚太区及欧洲市场。而投资策略可能会根据市况及经济前景而变动。如投资策略有所重大变更，保险公司会知会保单持有人相关变更、变更原因及对保单的影响。

  总体来说，友邦更侧重于政府、政府机构和企业债券，债券投资占友邦整体投资87.6%，风险控制得宜，预期回报相对较稳定。

  作为香港保险储蓄分红的引领者，充裕未来的产品获得了太多客户的信任。市场先驱的友邦，率先发现客户多元货币的需求，于2021年6月推出盈御多元货币计划1代，至此开启港险多元货币时代。

  当几乎所有保险公司还在1代多元货币没上线多久情况下，精益求精的友邦于2022年10月华丽升级盈御多元货币计划2，再一次引领市场风向标。2024年龙年全新起航之际，看到客户的真实需求的友邦再次出人意料的推出爆款产品「盈御多元货币计划3」

  「盈御3」是回报高、弹性高的储蓄险。作为中长期储蓄用，长期总内部回报预期超过7%；作为现金流规划工具用，交完保费就能开始取钱，自制稳定现金流到受保人100岁。

  「盈御3」港险的灵活性好，现金流规划的功能越来越强，交完保费就能开始提取现金流至终身。友邦566提取：5年缴，第6年起，每年提取6%总保费至受保人100岁。

  10万美元x5年，第6年起，每年提取3万美元，到了第20个保单年度，共提取了45万美元，保单预期剩余51万美元，也就是说，提取不影响本金，每年提取3万美金以后，本金还在。每年灵活提取6%总保费到终身，长期回报5%-6%，自制稳定现金流！

  「盈御3」预期回报可观、灵活性极高、财富传承满分，为投资者提供稳定的现金流回报。不管是为子女储备教育金、为自己和家人的退休生活自制长粮、为环球旅游自制旅游津贴、为后代孙辈储备财富，都能灵活配置现金流，顺时借势，找到生命与财富的平衡！

  如果说1年、2年的分红实现率说明不了香港分红保险的稳定性与实力，那么20年的数据足以说明！

  近日，友邦香港公布了旗下20年前客户投保的产品总现金价值实现率，其中六年付清储蓄分红寿险，实际总现金价值实现率为124%，远超预期。

  2003年投保的【六年付清储蓄分红寿险】、保单年期20年，那么今年到期实际分红将超原计划书的24%。

  除此之外，友邦一些旗舰产品实际总现金价值比率均达到100%+，以下是友邦过往主流产品的分红实现率。

  友邦保险公司作为全球领先的保险机构，长期以来以其卓越的投资管理能力和稳健的财务实力著称，给到客户的分红数据也是十分亮眼，主流险种总现金价值比率都达到了100%或以上，这也是很多客户一直选择友邦的原因。

  香港保监处颁发的“GN16”（《承保长期保险业务（类别C业务除外）》，简称《指引十六》）。此指引是香港保监局于2015年发出，于2017年1月1日全面生效，是针对“投连险”以外的长期寿险保单（例如分红险、“万能险”等）的监管指引，我们叫做“公平待客”原则。最大的目的是为了能够更好的保证香港保险业可以长期健康的发展，为广大新老客户提供公平的回报。

  条例的核心就是，保险公司要披露类似产品最少五年的红利实现比率”（FulfillmentRation）。例如，一份保单，建议书上标明的累积预期周年红利是100美金，累计实际派发之周年红利是101美金，红利实现率就是：101/100=101%。

  因此，红利实现率是对一个企业红利实现能力的一个重要参考指标。为了将这个“履行比率”维持在一个比较高的水平，各家保险公司将会根据其实际的投资预期来不时调整分红产品的收益预期，所以“履行比率”把香港保险公司的不保证分红变得更加有保障，让投保人能够享受最真实的收益，最终的受益者便是投保人。

  1、保险公司需在产品说明书里面明示产品背后投资资产的投资策略。投资策略中要提到投资资产的类别，要提供投资资产的资产类别组合和集中度、地域组合、币种组合。

  3、保险公司要披露类似产品过去五年的红利达标率，红利达标率=实际分红/演示分红，当然还要区分年度红利和终期红利各自的达标率。

  5、至少每年与保单持有人沟通当年分红情况和更新后的未来分红演示，以管理保单持有人的预期，并保证保单持有人的预期与实际差异不会太大。

  1、保险公司2010年后发出的新保单，以及于报告年度内仍有有效保单的产品系列，都要在官网披露分红实现率或过往派息率。

  原来要求2010年后推出且近5年内有新单的产品才需要披露分红实现率，但现在，只要2010年后曾发出新单，并且 在报告年度内有效的保单 ，都要披露分红实现率。

  现在各家保险公司公布分红实现率的时间不一，有的4月，有的7月，有的9月......按最新的指引，统一在每年6月30日之前公布。

  各家都有自己的专业名词，统一之后方便理解、查阅、和比较。加强了分红实现率的披露，透明度更高，对香港保单持有人更友好！

  GN16让香港保险公司的非保证分红变得更加确定，让投保人能够享受最真实的收益，最终的受益者还是投保人。

  友邦的储蓄险都有“红利锁定”功能，通常在保单的第15周年，就可以行使此项权利，比如今年经济环境大好，而明年经济环境会有下降趋势，可以再一次进行选择提取一定百分比的周年红利及终期红利至红利锁定账户，依据公司当时提供的利率滚利声息，将部分“不保证收益”变为“保证收益”，对保单持有人更添一份安全。

  当锁定金额转移至红利及分红锁定户口后，有关锁定金额即成为保证价值，并会以非保证利率累积，提升保单的保证回报；

  持有人更可在不减少保单的基本金额的情况下，即无须部分退保情况下，可随时部分或者全部的从红利及分红锁定户口中提取现金，以满足多种人生阶段的理财需要。

  所谓的缓和调整机制是指在市场波动情况下、分红情况天然地带有高低波幅，为让客户得到更稳定的回报。香港保险公司均会有平滑机制，或称为缓和调整机制。它的目标是让红利率不会完全跟随分红基金价值升跌而造成相同程度的改变。

  为此，保险公司会保留部分利好时期的投资回报，为日后回报较低时的红利派发提供缓冲；或在回报不好的市场情况下暂时提升红利率，以免保单价值波动情况过大。

  投资回报都是有波动的，就像蓝色的这条线显示的一样。为了不让保险的客户承受这么大的波动性，香港保险公司，会在投资收益好的年份保留部分收益，留到投资收益不好的年份派发。最终保险客户就可根据红色的线来享受分红。

  香港保险公司均会有平滑机制，或称为缓和调整机制。它的目标是让红利率不会完全跟随分红基金价值升跌而造成相同程度的改变。

  赔方面，2022年友邦全年处理理赔案例超37万例，其中医疗理赔25.2万例，重疾理赔0.4万例，意外理赔11.8万例，理赔总额高达75亿元，在香港保险公司中名列前茅。

  为了更好服务内地客户，友邦（AIA）2017上线了全新的手机APP “AIA CONNECT”，中文名「友联系」，投保人可以在线管理自己的香港友邦保单，很方便快捷。APP内设查看保单资料，提取现金价值，更改个人资料，电子理赔等很强大的功能，更有保费到期提醒，最新保费，等等人性化的服务。